El organismo de defensa de la competencia Cofece publicó finalmente y con cierto retraso una serie de recomendaciones (resumen disponible aquí, Estudio completo disponible aquí) para fomentar la competencia y aumentar la inclusión financiera, flexibilizando la regulación de las empresas de tecnología financiera y permitiéndoles ampliar su oferta a ámbitos actualmente restringidos a los bancos autorizados. En general, aunque las recomendaciones no carecen de mérito, no esperamos que tengan mucho eco:
- Son sólo eso, recomendaciones. El documento aclara que no se trata del resultado de una investigación antimonopolios, sino de un mero estudio, que la Cofece tiene facultades para realizar; las recomendaciones están dirigidas a la CNBV y Banxico, los reguladores del sector, que no están obligados a actuar en consecuencia.
- Los reguladores financieros son mucho más reacios al riesgo que la Cofece. Como ya hemos escrito antes (enlace), la estabilidad del sistema financiero es, por mucho, el principal objetivo de la CNBV. Sí, es un sector concentrado, pero los usuarios tienen alternativas.
- Aunque se promulgasen, no creemos que cambiasen mucho. La portabilidad de las nóminas existe desde hace tiempo, pero son pocos los que la solicitan.
- El informe sugiere en ocasiones que son las Sofipos, y no los bancos, las que están excesivamente reguladas lo cual es discutible. En cualquier caso, este debate Banco/Sofipo se está convirtiendo en algo redundante, ya que Nu (Sofipo), Mercado Pago (IFPE) y otros están intentando convertirse en bancos de pleno derecho. Nos gustaría señalar que los bancos se enfrentan a una amplia regulación y vigilancia, incluida la obligación de responder a numerosas solicitudes de información en plazos muy breves. Las Sofipos podrían encontrar que tener que operar un centro de atención telefónica (específicamente señalado en el estudio como un requisito algo anticuado) es más fácil que tener que tratar más frecuentemente con la CNBV.
A continuación presentamos un resumen de las recomendaciones.
Facilitar a los usuarios el paso de una institución a otra
Esto es similar a permitir la portabilidad para cualquier tipo de cuenta, no sólo las de nómina, con el fin de facilitar a la gente, por ejemplo, el mantenimiento de sus pagos automatizados. Dada la escasa prevalencia de la portabilidad de nóminas en primer lugar, somos escépticos de que esto gane mucha tracción, sobre todo porque los términos tienden a ser diferentes entre los bancos (las cuentas nómina tienden a ser más uniformes, con pocas o ninguna comisión).
Permiten a Sofipos participar en portabilidad de nómina
Ya hemos señalado anteriormente las ventajas informativas de alojar la cuenta de nómina de un consumidor (véase aquí). Con muchas grandes Sofipos intentando convertirse en bancos, esta recomendación parece ahora muy anticuada. A estas alturas ya es demasiado tarde. En cualquier caso, nos preguntamos si los usuarios no estarían mejor servidos manteniendo sus cuentas nómina en los bancos, conservando el acceso a sucursales y cajeros automáticos, sin coste adicional, y transfiriendo por su cuenta el dinero que deseen a una cuenta Sofipo.
Hacer la información más accesible a los usuarios
Observamos que este ha sido un esfuerzo constante de los reguladores.
Facilitar a los usuarios la cancelación de productos y servicios
Una queja común entre los usuarios de tarjetas de crédito en particular.
Promover los agentes de banca digital
Un tema tratado en nuestro anterior informe sobre el mercado financiero. Véase aquí. Como escribimos entonces, creemos que los reguladores han hecho realmente progresos, pero el uso generalizado del efectivo sigue siendo un reto importante, como señala el propio estudio de la Cofece.
Fomentar el uso de sistemas de pago alternativos
Igual que antes, creemos que la gran mayoría de la gente elija a utilizar dinero en efectivo, algo que la tecnología por sí sola difícilmente cambiará.
Promover la financiación abierta
Los avances son lentos, sin duda, y aún queda mucho por hacer.
Contacto
Gilberto García
Socio y Director de Asesoramiento Financiero
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Contacto para la prensa
Saúl Sánchez
Analista principal, Miranda Media
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