Charla sobre energía en México
18 de septiembreth, 2024
Cae la extracción de petróleo y gas en México
Las operaciones de extracción de petróleo y gas en México experimentaron un descenso interanual de 4,9% durante el primer semestre de 2024, según la agencia estadística mexicana INEGI.
La nueva administración federal mexicana tendrá que hacer frente a las actuales políticas energéticas, que no han logrado invertir el declive crónico de la producción de petróleo del país, dejando a su industria química sin la materia prima que necesita para hacer funcionar sus plantas a pleno rendimiento. PEMEX no ha logrado aumentar significativamente la producción de petróleo y los productores químicos recurren a las importaciones para abastecer de etano a sus crackers.
AMLO convirtió a PEMEX en el centro de la política energética del país al congelar las reformas energéticas aprobadas por la administración anterior. Estas reformas permitían a empresas distintas de PEMEX licitar contratos de exploración y producción. La intención de las reformas era atraer dinero y conocimientos externos al mercado del petróleo y el gas de México, lo que aceleraría la recuperación de la producción energética.
Si bien la administración de AMLO respetó los contratos emitidos por la administración anterior, dejó de emitir nuevos contratos de exploración y producción a licitantes que no pertenecían a PEMEX. PEMEX asumió casi toda la carga de revertir el declive de la producción petrolera y petroquímica de México.
PEMEX detuvo el descenso de la producción de petróleo, pero no ha conseguido aumentar significativamente la producción ni cumplir sus previsiones. Cada vez más, PEMEX supone un riesgo para la calificación crediticia del país, según el banco central de México. Si no se controla, PEMEX podría convertirse en un pasivo para el gobierno en 2026, consumiendo más fondos de los que aporta, según Fitch Ratings.
El envejecimiento de las instalaciones de PEMEX también está en el punto de mira. Al inicio de su mandato en 2018, el presidente dijo que quería que PEMEX aumentara su producción por encima de los 2 millones de barriles/día. En 2023, en promedio, produjo 1,875 millones de barriles/día, lo que, no obstante, supuso un aumento de 5% en comparación con 2022. PEMEX nunca lo consiguió y, dada la dificultad para hacerlo, dejó de publicar el objetivo de 2 millones de barriles/día en algún momento del año pasado.
Para superar el objetivo de los 2 millones de barriles diarios, PEMEX necesita realizar fuertes inversiones en sus campos e instalaciones, según señalaron en abril los analistas de Fitch. Mientras que otras grandes petroleras, tanto estatales como privadas, están acelerando sus inversiones en otras energías para permitirse un futuro más allá del petróleo, PEMEX sigue siendo un productor de crudo por excelencia y que, además, opera instalaciones envejecidas. Eso añade otro lastre financiero a la empresa, ya que las viejas instalaciones requieren un mantenimiento recurrente y, además, con demasiada frecuencia han provocado accidentes mortales.
CFE podría buscar alianzas para desarrollo de hidrógeno - ejecutivo
Bloomberg Línea, con sede en Ciudad de México, informó de que la compañía eléctrica CFE probablemente explorará el desarrollo de un proyecto de hidrógeno verde en una de las refinerías del productor estatal PEMEX.
La presidenta electa, Claudia Sheinbaum, ha dicho que tiene un plan para PEMEX que incluye ampliar los tipos de producción de la empresa. Aún cuando considera que los hidrocarburos seguirán siendo “indispensables” para PEMEX, Sheinbaum agregó que diversificar ayudaría con el refinanciamiento de la deuda.
PEMEX ha publicado recientemente un plan de sostenibilidad que parece corresponderse con las expectativas de Sheinbaum sobre el futuro de la empresa. Según este plan, PEMEX dará prioridad a los factores medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) en su análisis de nuevas inversiones, así como a considerar proyectos de movilidad eléctrica e hidrógeno verde. La petrolera se comprometerá a mejorar su sistema de recuento de emisiones, así como a reforzar el compromiso con organizaciones internacionales para elevar sus estándares climáticos.
La Asociación Mexicana del Hidrógeno (AMH2) estima que el desarrollo de una industria verde del hidrógeno en México podría ayudar al país a evitar más de 50 millones de toneladas de emisiones de CO2 antes de 2050 y aportar $46.000 millones al PIB mexicano, creando 3,2 millones de empleos entre 2025 y 2050.
Industrias como la petroquímica, la generación de energía y la movilidad en México son las que más se beneficiarán del desarrollo del hidrógeno. También son las industrias con mayores emisiones. En el caso de la industria petroquímica, existe la posibilidad de sustituir el hidrógeno verde por hidrógeno gris en el refinado de petróleo, mientras que para la generación de energía, México podría utilizar la infraestructura de gas natural existente para mezclar hidrógeno verde con gas natural en las centrales de turbinas de gas de ciclo combinado (CCGT).
Aún cuando el hidrógeno verde podría producir beneficios significativos para México, el mercado también enfrenta retos robustos. México aún tiene un largo camino por recorrer en términos de desarrollo de un ecosistema de hidrógeno verde, a pesar de proyectos como FH2 México.
La industria requeriría inversiones masivas. Según datos de la AMH2, el desarrollo del hidrógeno verde en México requiere casi $60 mil millones entre 2025-2050 y $6 mil millones justo antes de 2030 para asegurar el impulso. Casi la mitad de esa inversión tendrá que destinarse a la adquisición de equipos para la generación de energía, para la que el hidrógeno tiene un gran potencial. El panorama normativo en México sigue siendo incierto, ya que el país aún no cuenta con una estrategia nacional para el hidrógeno.
Legisladores de EE.UU. envían una carta al representante comercial sobre la reforma judicial de México
Las reformas judiciales de México eluden el actual acuerdo comercial entre Estados Unidos, México y Canadá (USMCA, por sus siglas en inglés) y socavan la confianza de los inversionistas en el marco legal mexicano, alegó un grupo bipartidista de legisladores estadounidenses en un carta a la Representante de Comercio de EE.UU., Katherine Tai, y al Secretario de Estado de EE.UU., Anthony Blinken.
Se espera que a estas reformas judiciales le sigan cambios en los organismos reguladores, como el regulador antimonopolios COFECE, el regulador energético CRE y el regulador de hidrocarburos CNH, despojándolos de independencia jurídica y trasladándolos a secretarías del gobierno federal. Despojar de independencia o disminuir el poder de estas agencias podría llevar a cuestionamientos de incumplimiento por parte de Estados Unidos y Canadá, desatando disputas comerciales y poniendo en tela de juicio las disposiciones que permiten el funcionamiento efectivo del USMCA, según un análisis del think tank Atlantic Council, con sede en Washington DC.
Dado que agencias similares en EE.UU. no son legalmente independientes del gobierno federal (la división antimonopolio de EE.UU. se encuentra en el Departamento de Justicia), los legisladores y Think Tanks parecen estar confundiendo el marco legal con la independencia operativa, la neutralidad competitiva y el debido proceso. Queda por ver cómo operan el poder judicial y los reguladores de México bajo las nuevas leyes, (si se confirma para los reguladores), pero es su comportamiento, y no el marco institucional per se lo que podría causar problemas con el USMCA. La preocupación es que si el regulador también es responsable de la gestión de las empresas estatales (Pemex/CFE), los conflictos de intereses son tales que la violación de la neutralidad competitiva exigida por el USMCA (es decir, tratar a las empresas estatales de la misma manera que a las empresas privadas) es casi inevitable.
De hecho, durante la administración de AMLO, muchos participantes del mercado han acusado a la CRE, aún legalmente independiente pero controlada por Morena, de actuar en contra de los intereses del mercado para favorecer las políticas de la administración. El regulador energético mexicano CRE negó 213 permisos relacionados con el sector eléctrico entre 2019 y 2022, según un informe publicado por la Fundación Tholos, con sede en Estados Unidos. Esto contrasta con las sólo 56 negativas de 2016 a 2018. Así que, al igual que un regulador legalmente independiente puede violar la neutralidad competitiva exigida por el USMCA, un organismo dependiente podría, en teoría, actuar de manera justa, incluso si faltan los incentivos para hacerlo.
La CRE también está negando o retrasando los permisos para operar plantas renovables que ya están instaladas. La CFE no tiene los mismos problemas para obtener estos permisos. Los críticos argumentan que estas acciones van en la dirección del objetivo explícito del gobierno de AMLO de ganar cuota de mercado para la CFE a expensas de los participantes del mercado privado.
OJOS EN LA ENERGÍA
La capacidad de exportación de GNL de Norteamérica se duplicará en 2028: la EIA estadounidense
El gas natural licuado (GNL) de América del Norte está en camino de más que duplicarse entre 2024 y 2028, según un nuevo informe de la Administración de Información de Energía de EE.UU. (EIA). análisis.
La capacidad de exportación actual de la región es de 11.400 millones de pies cúbicos al día (bcf/d). Hay varios proyectos en construcción que elevarán esa capacidad a 24,4 bcf/d en 2028.
La EIA estadounidense estima que la capacidad de exportación de GNL aumentará en 0,8 bcf/d en México, 2,5 bcf/d en Canadá y 9,7 bcf/d en Estados Unidos gracias a un total de 10 nuevos proyectos actualmente en construcción en los tres países.
Se espera que México se convierta en uno de los principales países exportadores de GNL a finales de esta década, una vez que entren en funcionamiento los diversos proyectos en desarrollo.
Desafíos
Los proyectos de exportación de gas natural licuado (GNL) de México a EE.UU. podrían enfrentarse a nuevos e importantes riesgos regulatorios y políticos en los próximos años, en medio de la revisión obligatoria del Acuerdo EE.UU.-México-Canadá (USMCA) en julio de 2026.
El resultado de esta revisión, impulsada por la disputa energética iniciada en el marco del acuerdo comercial por EE.UU. y Canadá contra México, podría determinar el futuro de los proyectos de exportación de GNL en México. La disputa pone de relieve la preocupación por el hecho de que México favorezca a entidades controladas por el Estado, como la empresa pública CFE, lo que, según EE.UU. y Canadá, viola los términos del acuerdo comercial. La no renovación del acuerdo USMCA podría dar lugar a una ambigüedad prolongada, lo que afectaría al calendario y la viabilidad de estos proyectos.
Otros problemas, como la escasez de mano de obra en la región, también afectan al avance de estos proyectos.
